Fondee je česká automatická investiční služba, která peníze klientů rozkládá do hotových portfolií z burzovně obchodovaných fondů ETF a sama je spravuje. Hodí se pro člověka, který chce dlouhodobě investovat pravidelnou částku a stačí mu zvolit míru rizika. Méně vhodná je pro toho, kdo chce sám rozhodovat o konkrétních fondech nebo obchodovat akcie jednotlivých firem.
Od roku 2025 služba vystupuje pod značkou Direct Fondee a patří do finanční skupiny Direct. Pro rozhodnutí je důležitější, kdo drží vaše ETF, jak funguje poplatek za správu a co se stane při krachu firmy, než vzhled aplikace. Tyto otázky se obvykle řeší až ve chvíli, kdy je na účtu větší částka.
Článek vychází jen z webu Fondee, z obchodních podmínek, informačních dokumentů, výroční zprávy, z ARES a ze zákona o daních z příjmů. Poplatky popisujeme podle struktury, ne v číslech, protože se mění. Jak do sebe zapadají robo investování, ETF, akcie a dlouhodobé produkty, ukazuje rozcestník jak investovat přes účty, ETF a dlouhodobé produkty.
V kostce
- Provozovatel: Direct Fondee a.s. z Prahy 7, obchodník s cennými papíry s povolením České národní banky, od roku 2025 součást skupiny Direct.
- Princip: sedm hotových portfolií z ETF na akcie a dluhopisy od konzervativního po odvážné, každé i v udržitelné variantě, se správou a rebalancováním.
- Ochrana: ETF a peníze klientů jsou evidované odděleně od majetku Fondee u J&T Banky, nad tím stojí Garanční fond obchodníků s cennými papíry.
- Účty: klasický, dětský, studentský a dlouhodobý investiční produkt (DIP) na důchod, až pět portfolií v jednom účtu.
- Poplatky: jeden roční poplatek za správu z hodnoty portfolia, bez vstupního, výstupního a transakčního poplatku, se sníženými sazbami pro děti, studenty a DIP.
- Omezení: jednotlivé ETF ani akcie si vybrat nelze, investice jsou v eurech a měnové riziko se nezajišťuje.
Kdo za Fondee stojí
Smluvní stranou je česká akciová společnost Direct Fondee a.s. se sídlem v Praze 7, zapsaná u Městského soudu v Praze. Firmu podle výroční zprávy založili v roce 2017 Eva a Honza Hlavsovi s cílem přinést do Česka jednoduchou investiční platformu po vzoru západních služeb. Veřejnosti začala investiční služby nabízet na začátku roku 2020.
V únoru 2025 koupila všechny akcie společnost VIGO Investments a Fondee se stala součástí skupiny Direct, kam patří například Direct pojišťovna. Na jaře 2025 proběhl rebranding a služba od té doby vystupuje jako Direct Fondee, včetně stejnojmenné aplikace. Podle provozovatele s ní investuje přes 25 tisíc klientů.
Fondee nabízí služby také na Slovensku a v Polsku, a to přeshraničně z Česka bez vlastní pobočky. Pro českého klienta je celý řetězec pod domácím právem a domácím dohledem, smlouva se uzavírá v češtině a spory řeší české soudy. Zahraniční brokeři mají smluvní stranu v jiném státě.
Regulace a dohled ČNB
Fondee je obchodník s cennými papíry s povolením České národní banky, které získal v červenci 2021. ČNB dohlíží na jeho činnost i na pravidla jednání se zákazníky. Obchodní podmínky vyjmenovávají tři hlavní investiční služby: obhospodařování majetku, přijímání a předávání pokynů a investiční poradenství.
Hlavní službou je Správa portfolií ETF, tedy obhospodařování majetku na základě volné úvahy. Klient si volí investiční strategii, ale nesmí zadávat pokyny ke konkrétním ETF, o nákupech a prodejích rozhoduje Fondee podle modelového portfolia. Na webu firma zároveň uvádí, že finanční poradenství v běžném smyslu nenabízí.
Vedle portfolií Fondee zprostředkovává i nákup dluhopisů, mimo jiné dluhopisů skupiny Direct v evidenci na sdíleném registru. Tato evidence běží v evropském pilotním režimu, který podle Fondee může být kdykoli ukončen, a u takových dluhopisů platí delší výpovědní doba. Kdo chce jen ETF portfolio, tuto službu využívat nemusí.
Jak jsou chráněné peníze klientů
Peníze a ETF klientů drží Fondee na účtech vedených u J&T BANKA, a.s., odděleně od vlastního majetku. Podle dokumentu o ochraně majetku vede záznamy pro každého zákazníka zvlášť, pravidelně je sesouhlasuje a nástroje klientů nepoužívá k obchodům na vlastní účet. Na stránce Bezpečnost uvádí, že ETF jsou uložena u nezávislého správce.
Zahraniční ETF se ale mohou vést na souhrnném účtu, kde jsou cenné papíry více klientů pohromadě. Fondee v dokumentech výslovně upozorňuje, že souhrnný účet nese zvýšená rizika a klade vysoké nároky na přesnou evidenci, kolik čeho patří kterému klientovi. Evidenci musí vést Fondee i banka.
Při úpadku Fondee by podle webu aktiva přešla na samostatné účty u J&T Banky na jména jednotlivých klientů. Poslední pojistkou je Garanční fond obchodníků s cennými papíry, který nahrazuje nevydaný majetek do zákonného limitu. Nejde o státní fond a za propad trhu neplatí.
Jak funguje automatická správa
Po registraci vyplníte investiční dotazník a Fondee podle odpovědí doporučí jeden ze sedmi profilů. Ptá se na zkušenosti, finanční zázemí, cíle a vztah k riziku. Když podle dotazníku vychází portfolio jako nevhodné, správu podle zákona poskytnout nesmí.
Každý vklad Fondee smění na eura a nakoupí za něj ETF v poměru zvoleného modelového portfolia. Portfolio se jednou měsíčně rebalancuje, aby se udržel poměr akciové a dluhopisové složky, a rebalancování si lze v klientské zóně vypnout. Malou část portfolia tvoří hotovostní rezerva v eurech.
Složení modelového portfolia je podle obchodních podmínek orientační a skutečné se může přiměřeně lišit. U menších částek nejde strategii dodržet přesně, protože peníze nestačí na nákup všech ETF ve stanoveném poměru. Rizikovost lze kdykoli snížit, ale na rizikovější profil přejdete jen po novém dotazníku, který jde vyplnit nejdříve po půl roce.
Sedm profilů a ESG varianty
Profily se jmenují Konzervativní, Obezřetný, Rozvážný, Vyvážený, Smělý, Nebojácný a Odvážný. Liší se podílem akciových a dluhopisových ETF: konzervativní staví hlavně na státních a firemních dluhopisech, odvážný téměř jen na akciích z celého světa. S podílem akcií roste kolísání hodnoty i potenciální výnos.
Všechna ETF v portfoliích se obchodují v eurech na evropských burzách. Měnové riziko Fondee nezajišťuje, takže hodnotu v korunách ovlivňuje i kurz eura, u dynamičtějších portfolií také dolaru a jenu. Při výběru dostanete peníze zpět v korunách po směně.
Každý profil má i udržitelnou variantu, která vybírá firmy s dobrým hodnocením ESG od agentury MSCI. Udržitelná portfolia mají stejný poměr akcií a dluhopisů, ale vyšší podíl amerických akcií a dolaru. Podle Fondee jsou složená z akumulačních ETF, které dividendy znovu investují uvnitř fondu.
★ Dotazník vyplňte podle skutečnosti
Investiční dotazník není formalita. Podle něj Fondee určí nejrizikovější profil, který vám smí nabídnout, a vyšší riziko pak odemkne až nový dotazník za půl roku. Odpovídejte tak, jak byste reagovali na výrazný propad trhu, ne tak, jak byste si přáli reagovat.
Dětský, studentský a klasický účet
Klasický účet si může založit plnoletý člověk s bydlištěm v Česku a bankovním účtem v korunách nebo eurech. V jednom účtu může mít až pět portfolií s různým profilem, například jedno na bydlení a druhé na delší horizont. Klasické a udržitelné portfolio mohou běžet vedle sebe.
Dětský účet zakládá rodič nebo jiný zákonný zástupce na jméno dítěte a pro jedno dítě jde založit až tři portfolia. Přispívat mohou i prarodiče nebo známí, a v osmnácti letech účet přechází do správy dítěte a mění se na klasický. Snížený poplatek platí jen tehdy, když se ročně vybere jen malá část hodnoty, jinak Fondee dopočítá rozdíl do standardní sazby.
Studentský účet je pro lidi od osmnácti do dvaceti šesti let s platným ISIC nebo potvrzením o studiu. Status studenta stačí doložit jednou a zvýhodnění pak platí do šestadvacátých narozenin bez ohledu na konec studia. Potom se účet sám převede na klasický se standardními podmínkami.
DIP na důchod u Fondee
Fondee je poskytovatelem dlouhodobého investičního produktu (DIP), který u něj vystupuje jako penzijní účet. Založit ho lze od osmnácti let a v rámci DIP může mít klient jen jedno portfolio. Peníze do něj lze přesouvat z jiných portfolií, opačným směrem to nejde.
Vklady do DIP lze podle § 15 zákona o daních z příjmů odečíst od základu daně do ročního limitu a přispívat může i zaměstnavatel. Daňová podpora ale platí jen tehdy, když peníze vyberete po sto dvaceti kalendářních měsících a nejdříve v roce, kdy vám bude šedesát let. Při dřívějším výběru se podpora vrací a Fondee dopočítá rozdíl mezi sníženým a standardním poplatkem.
Převod DIP k jinému poskytovateli je možný, ale Fondee ho zvlášť zpoplatňuje a nezaručuje, že proběhne bez ztráty daňové podpory. Každý rok klient dostane potvrzení o vkladech pro daňové účely. Jak se DIP liší u bank, brokerů a fondů, rozebírá přehled kde si založit DIP.
Jak jsou poskládané poplatky
Fondee účtuje jeden roční poplatek za správu, počítaný z hodnoty portfolia včetně hotovosti. Každý měsíc se strhne dvanáctina podle hodnoty na konci měsíce, a to v eurech. Poplatek zahrnuje vedení účtu, správu, rebalancování i všechny nákupy a prodeje ETF a nezávisí na tom, jak se investici daří.
Vstupní, výstupní ani výkonnostní poplatek Fondee neúčtuje, stejně jako poplatek za vklad, výběr nebo neaktivitu. Nižší sazbu mají dětské, studentské a penzijní portfolio, klasická a udržitelná portfolia pak dvě zvýhodněné úrovně Premium a Platinum. Ty se zapnou automaticky při pravidelných vyšších vkladech nebo větším majetku a zase se vypnou, když podmínky přestanete plnit.
K poplatku Fondee se přidávají vnitřní náklady samotných ETF, které Fondee neúčtuje, ale jsou obsažené v ceně fondů. Další náklad vzniká při směně korun na eura, kdy se použije kurz banky se sjednaným rozpětím. Aktuální sazby najdete v Ceníku investičních služeb a souhrnný dopad v dokumentu Ilustrativní dopad poplatků, oba na stránce Dokumenty na webu Fondee.
Aplikace, klientská zóna a podpora
Investice se ovládají ve webové klientské zóně a v mobilní aplikaci Direct Fondee pro iOS a Android. Klientská zóna ukazuje zůstatky, zhodnocení, geografické rozložení, seznam ETF v portfoliu a jejich Klíčové informace pro investory. V historii jsou transakce.
Nové vklady se zpracují druhý obchodní den po přijetí, pokyn k výběru nebo změně profilu je potřeba zadat do devíti hodin obchodního dne. Peníze z prodeje posílá Fondee jen na ověřený bankovní účet vedený na jméno klienta, podle webu obvykle do týdne. Dvoufaktorové ověření si klient zapíná v klientské zóně sám.
Podpora odpovídá podle webu na chatu, e-mailem a po telefonu, přičemž telefon je podle obchodních podmínek určený hlavně pro technickou podporu. Reklamaci musí Fondee vyřídit do třiceti dnů a při nesouhlasu se lze obrátit na ČNB, soud nebo finančního arbitra. Jak takové řízení probíhá, popisuje návod stížnost u finančního arbitra.
Daně z ETF a podklady
Příjmy z investování přes Fondee podléhají dani z příjmů a za jejich přiznání odpovídá sám klient. Prodej ETF patří mezi ostatní příjmy podle § 10 zákona o daních z příjmů, dividendy vyplacené z ETF jsou kapitálový příjem podle § 8. Podle Fondee dividendy vyplácejí zahraniční emitenti ETF, takže se z nich v Česku nesráží srážková daň.
Prodej je osvobozený, pokud mezi nákupem a prodejem uplynou víc než tři roky, jak stanoví § 4 zákona o daních z příjmů. Osvobozené jsou i příjmy z prodeje cenných papírů, jejichž úhrn za rok nepřesáhne 100 000 Kč, přičemž se sčítají prodejní ceny, ne zisky. Do limitu se počítají prodeje ze všech účtů dohromady, nejen z Fondee.
Fondee každý rok připravuje daňové podklady s výpisem a vzorem vyplněného přiznání se skutečnými hodnotami klienta. Za správnost přiznání ale odpovídá investor a Fondee výslovně uvádí, že není daňový poradce. U DIP se k tomu přidává hlídání podmínek, aby se nemusel vracet odpočet.
Jak začít s Fondee
Přehled Fondee v tabulce
Tabulka shrnuje hlavní parametry podle webu a smluvních dokumentů Fondee. Údaj „nepopisuje“ znamená, že jsme ho na oficiálních stránkách nenašli. Poplatky ani výnosy neuvádíme, protože se mění.
| Parametr | Fondee |
|---|---|
| Provozovatel | Direct Fondee a.s., Praha 7, skupina Direct |
| Regulátor | Česká národní banka, obchodník s cennými papíry |
| Ochrana klientů | oddělená evidence u J&T Banky, Garanční fond obchodníků s cennými papíry |
| Trhy a nástroje | modelová portfolia z ETF na evropských burzách, zprostředkování dluhopisů |
| Frakce | výběr jednotlivých ETF ani frakcí nenabízí, investuje se do celého portfolia |
| Spořicí plány | ano, pravidelné i jednorázové vklady s automatickým zainvestováním |
| Česká podpora | ano, chat, e-mail a telefon |
| Dlouhodobý investiční produkt | ano, jedno penzijní portfolio |
| Dětský a studentský účet | ano, se sníženým poplatkem |
| Zajištění měnového rizika | ne |
| Firemní účet | nepopisuje |
Co ověřit před založením účtu
Rozhodnutí usnadní otázka, co od investiční služby skutečně čekáte. Tabulka převádí typické situace na to, co je potřeba vědět a kde to u Fondee najdete. Podobnou službu s jiným přístupem popisuje recenze robo investování Portu.
| Co řešíte | Co potřebujete vědět | Kde to ověřit |
|---|---|---|
| Bojíte se krachu firmy | kde leží ETF a jak funguje garanční fond | Informace pro zákazníky k ochraně majetku |
| Chcete vybírat konkrétní ETF | Fondee to u portfolií neumožňuje | Obchodní podmínky, kapitola Správa portfolií ETF |
| Spoříte dítěti | kdo je vlastníkem a kolik lze vybrat bez doplatku | stránka Dětský investiční účet a Ceník |
| Myslíte na důchod | podmínky výběru a dodanění při dřívějším výběru | stránka DIP a Obchodní podmínky, čl. 5.4 |
| Vadí vám kurz eura | měnové riziko se nezajišťuje | Podpora, sekce Investice |
| Plánujete větší vklady | kdy se zapne úroveň Premium nebo Platinum | Ceník investičních služeb |
| Řešíte daně | co je v daňových podkladech a co hlídáte sami | Podpora, sekce Daně |
Jak si založit účet
Účet se zakládá celý online a doklady se fotí přímo během registrace. Potřebujete občanský průkaz, pas nebo řidičský průkaz, telefon nebo počítač s kamerou a číslo svého bankovního účtu. Postup podle webu a obchodních podmínek Fondee:
- Vyplňte investiční dotazník a projděte si navržený profil i jeho udržitelnou variantu.
- Ověřte totožnost dokladem a aktuální fotkou přes kameru telefonu nebo počítače.
- Podepište smlouvu kódem z SMS a zvolte typ účtu: klasický, dětský, studentský nebo DIP.
- Pošlete první vklad z účtu, který jste uvedli při registraci. Platby přes služby typu Wise nebo Revolut Fondee z regulatorních důvodů nepřijímá.
- Po připsání vkladu Fondee peníze zainvestuje. Nastavte si pravidelný trvalý příkaz a v klientské zóně zapněte dvoufaktorové ověření.
⚠ Není to investiční doporučení
Tento článek popisuje, jak Fondee funguje, a není investiční doporučení ani výzva k investování do jakéhokoli portfolia. Minulé výsledky nezaručují budoucí výnosy a hodnota investice může klesnout pod vloženou částku. Historické výnosy, které Fondee na webu uvádí, jsou z části simulované a počítané před poplatky.
Co si z toho odnést
Pět bodů, které rozhodují víc než vzhled aplikace:
- Smluvní stranou je česká Direct Fondee a.s. pod dohledem ČNB, od roku 2025 součást skupiny Direct.
- ETF a peníze klientů jsou evidované odděleně u J&T Banky, garanční fond kryje jen nevydaný majetek do limitu.
- Fondee rozhoduje o nákupech sám, vy volíte jen profil, ne konkrétní fondy.
- Poplatek je jeden a procentní z hodnoty, k němu se přidávají náklady ETF a směna měny.
- U dětského účtu a DIP hlídejte podmínky výběru, jinak se dopočítá poplatek a u DIP i daň.
Recenze a zkušenosti klientů
Recenze Fondee od klientů najdete v hodnocení aplikace Direct Fondee v App Store a na Google Play a v recenzích firmy na Mapách Google. Hodnoty ani citace nepřebíráme, protože se mění a část z nich je vybraná na webu provozovatele. Při čtení recenzí sledujte datum a to, zda se výtka týká výběru peněz, podpory, nebo poklesu trhu.
Časté otázky
Je Fondee regulované?
Ano. Direct Fondee a.s. je obchodník s cennými papíry s povolením České národní banky z roku 2021 a ČNB dohlíží na jeho činnost.
Kdo vlastní Fondee?
Od února 2025 je jediným akcionářem společnost VIGO Investments a Fondee patří do skupiny Direct. Od jara 2025 proto vystupuje pod značkou Direct Fondee.
Jsou peníze u Fondee v bezpečí?
ETF a peníze klientů jsou evidované odděleně od majetku Fondee na účtech u J&T Banky. Při úpadku by podle Fondee přešly na účty na jména klientů a nad tím stojí Garanční fond obchodníků s cennými papíry s limitem náhrady.
Kryje garanční fond i propad trhu?
Ne. Garanční fond nahrazuje majetek jen v situaci, kdy obchodník není schopen klientům vydat jejich majetek. Pokles hodnoty ETF kvůli vývoji trhu nese investor.
Můžu si u Fondee vybrat konkrétní ETF?
Ne. Fondee investuje jen do modelových portfolií a obchodní podmínky klientovi nedovolují zadávat pokyny ke konkrétním ETF.
Kolik portfolií můžu mít?
V klasickém účtu až pět portfolií s různými profily. Pro jedno dítě lze založit až tři portfolia a v rámci DIP jen jedno.
V jaké měně jsou investice?
ETF se obchodují v eurech na evropských burzách. Vklad v korunách Fondee smění na eura a při výběru posílá koruny zpět, měnové riziko se nezajišťuje.
Jak často se portfolio rebalancuje?
Jednou měsíčně, datum najdete v klientské zóně. Rebalancování lze vypnout, rozložení pak dorovnávají nové vklady.
Jaké poplatky Fondee účtuje?
Jeden roční poplatek za správu z hodnoty portfolia, strhávaný měsíčně. Neúčtuje vstupní, výstupní, výkonnostní poplatek ani poplatek za vklad, výběr a neaktivitu, aktuální sazby jsou v ceníku.
Jak dlouho trvá výběr peněz?
Prodej Fondee zajistí nejbližší obchodní den a peníze podle webu dorazí na účet obvykle do týdne. Posílá je jen na ověřený účet vedený na jméno klienta.
Může dítě mít účet u Fondee?
Ano. Dětský účet zakládá rodič nebo jiný zákonný zástupce na jméno dítěte, dítě může mít vlastní přístup do aplikace a v osmnácti letech účet převezme.
Co se stane při dřívějším výběru z DIP?
Při výběru před splněním zákonných podmínek je nutné vrátit daňovou podporu a Fondee dopočítá rozdíl mezi sníženým a standardním poplatkem. Podmínkou je sto dvacet měsíců a věk šedesát let.
Musím zisky z Fondee danit?
Prodej ETF je osvobozený po třech letech držby nebo tehdy, když úhrn prodejů cenných papírů za rok nepřesáhne 100 000 Kč. Dividendy z ETF se daní vždy, Fondee k tomu připravuje daňové podklady.
Dá se od smlouvy s Fondee odstoupit?
Ano. Spotřebitel může od smlouvy uzavřené na dálku odstoupit do čtrnácti dnů bez udání důvodu. Později ji lze kdykoli vypovědět.
